Инвестиционный портфель для начинающих: правила, принципы, примеры

Одной из отправных точек вложения средств является инвестиционный портфель для начинающих. Именно такой инвестиционный портфель помогает начать инвестировать и спокойно чувствовать себя на фондовом рынке. Применение таких портфелей иногда вызывает споры. С одной стороны можно взять за основу варианты готовых (ленивых) инвестиционных портфелей, а с другой стороны — инвестиционный портфель начинающего инвестора (с определенной компоновкой).

И первый, и второй варианты подойдут для тех кто начинает инвестировать с нуля. Практика показывает что лучше всего взять за основу именно инвестиционный портфель для начинающего инвестора. Однако принципиально важным вопросом является то, что в него включить. То есть какие акции и/или ETF купить (выбрать) начинающему инвестору.

Эти вопросы мы и рассмотрим в рамках данной статьи.

Что такое инвестиционный портфель для начинающих?

Инвестиционный портфель для начинающих — условное понятие. Нет никаких четких рамок или критериев для его определения. Однако можно уверенно сказать что такой портфель должен решать следующие задачи:

• Иметь высокую степень устойчивости
• Приносить приемлемую доходность
• Не предполагать активного управления
• Иметь высокую ликвидность

Все эти качества делают инвестиционный портфель подходящим для начинающего инвестора. Большинство готовых портфелей ленивых инвесторов обладают такими качествами. Или точнее они созданы по такому принципу. Однако современные рыночные реалии предполагают что портфели для начинающих инвесторов должны включать в себя ряд активов в определенных пропорциях. И это в ряде случаев идет в разрез с «ленивыми» портфелями.

Чем инвестиционный портфель начинающего инвестора отличается от ленивых?

Большинство ленивых портфелей подойдут начинающим инвесторам. Однако стоит обратить внимание что они не все оптимальны для этой задачи. Дело в том что ленивые портфели могут решать различные задачи. Встречаются такие компоновки (в попытке перекрыть все виды и типы активов в природе) что они едва ли будут понятны даже опытным инвесторам. В отличии от ленивых портфелей начинающим инвесторам лучше исключить такие классы активов как товары, различные пакеты облигаций (не все, а лишь слишком широкие!), некоторые рынки акций.

Например, начинающему инвестору нет никакой необходимости покупать ETF на товары или сырье, а также фонды инвестирующие в общий рынок облигаций или зарубежные развивающиеся рынки по отдельности. Вместо этого лучше выбрать пару ETF закрывающие аналогичные задачи с меньшими рисками.

Какие акции включить в портфель для начинающих?

Вопрос включения акций в портфель начинающего инвестора вызывает больше всего споров. Поэтому такой теме как подбор инвестиционного портфеля посвящена отельная статья. Фактически если вы только начинаете инвестировать в фондовый рынок, вам лучше всего не углубляться в покупку отдельных акций. Это требует достаточно глубоких знаний и навыков. Вместо этого можно сконцентрироваться на более диверсифицированных активах.

Тем не менее, если включать акции компаний в инвестиционный портфель для начинающих, можно пойти двумя путями (сразу или одним из них):

• Покупка акций компаний с крупной капитализацией (так называемых «голубых фишек») и длительной историей
• Покупка акций входящих в ТОП индексов (различного типа), которые часто выбираются управляющими фондов

Такой подход защитит от грубейших ошибок и даст возможность набраться опыта, ознакомиться с механизмом фондового рынка и вникнуть в анализ ценных бумаг. В дальнейшем инвестор уже сможет выбирать акции в портфель более осознанно, исходя из фундаментальных показателей и/или перспектив.

Примеры подходящих акций для портфелей начинающих инвесторов:

• Johnson & Johnson (NYSE: JNJ)
• McDonald’s (NYSE: MCD)
• Exxon Mobil Corp (NYSE: XOM)
• Merck (NYSE: MRK)

Какие ETF подходят для начинающих инвесторов?

Если говорить про инвестиционный портфель для начинающих, покупка ETF может быть одним из лучших решений. Именно фонды помогают легко диверсифицировать инвестиции и достигать хорошей доходности. Но не умайте что все ETF безопасны или одинаково доходны. Начинающему инвестору лучше всего сконцентрироваться на ETF, которые:

• Инвестируют в широкие рыночные индексы
• Инвестируют в рынок облигаций со средним и коротким сроком погашения
• Инвестируют в недвижимость через REIT

С точки зрения фиксированного дохода, можно обратить внимание на фонды инвестирующие в дивидендных чемпионов или аристократов.

Все остальные варианты, не говоря уже про те ETF которые «шортят» индексы или инвестируют с кредитным плечом, а также инвестируют в какие-то «экзотические» направления или активы нужно исключить полностью. Если вы собираете инвестиционный портфель для начинающего инвестора, вы должны как огня избегать активно управляемых ETF, фондов инвестирующих в сырье или какие-либо ETF синтетического плана.

Примеры подходящих ETF для портфелей начинающих инвесторов:

• Vanguard S&P 500 ETF (NYSEARCA: VOO)
• Vanguard Total Stock Market Index Fund ETF (NYSEARCA: VTI)
• SPDR Gold Trust (NYSEARCA: GLD)
• Vanguard Total International Bond Index Fund ETF (NASDAQ: BNDX)

Как составить портфель для начинающих?

Составляя портфель для начинающего инвестора следует учесть указанные выше особенности. Это касается акций и/или ETF которые стоит включить в портфель. С практической точки зрения эти рекомендации сводятся к нескольким фундаментальным вещам.

В частности, когда происходит компоновка портфеля начинающего инвестора, следует в основу этого процесса положить такие моменты:

1. Ориентация на широкий рынок
2. Долгосрочные позиции в портфеле
3. Наличие хеджирующих активов
4. Наличие инвестиционной стратегии

Ориентация на широкий рынок

Ориентация на широкий рынок или диверсификация. Широкая диверсификация — лучший друг начинающего инвестора. Стоит отдать предпочтение фондам которые инвестируют в широкий рынок. Идеальными вариантами тут будут ETF на широкие рыночные индексы. Даже опытным инвесторам тяжело (и едва ли возможно) переиграть рынок. Тем более не стоит делать попыток этого начинающим инвесторам с их портфелями.

Долгосрочные позиции в портфеле

Важно наличие долгосрочных позиций в портфеле. Не стоит брать курс на активную торговлю или инвестиции на несколько месяцев. Портфель начинающего инвестора должен быть ориентирован на долгосрок. Только тогда он может компенсировать (временем на рынке) определенные просчеты. В конечном счете всегда выигрывает рынок.

Наличие хеджирующих активов

Наличие активов которые будут «страховать» при рыночных обвалах или дисбалансе. Начинающим инвесторам стоит отдать предпочтение не риску, а надежности. Это имеет свою цену в виде более низкой доходности, но защищает портфель на пассивном уровне. В связи с этим у начинающих инвесторов в портфеле должны быть консервативные фундаментальные активы: валюта, золото, облигации.

Наличие инвестиционной стратегии

Наличие инвестиционной стратегии наряду с самим портфелем. Это самая распространенная ошибка начинающих инвесторов. Они составляют портфель и думают что на этом все заканчивается. На самом же деле, портфель — это инструкция или эталон, а стратегия — конкретный план покупки и поведения инвестора на рынке. Не стоит долго расписывать что рынок коварен и непредсказуем. Отсутствие стратегии даже с самых хорошим портфелем — предвестник полного провала.

Выводы

Портфели для начинающих инвесторов являются обязательной составляющей успешных инвестиций. Также как и для инвестора со стажем инвестиционный портфель для начинающего необходим. Однако в отличии от портфелей опытных инвесторов и модельных инвестиционных портфелей, начинающим инвесторам стоит сконцентрироваться на таких ключевых моментах:

• Стоит отдать предпочтение надежности, а не доходности
• Необходима широкая диверсификация
• Стоит включить в состав портфеля для начинающих фундаментальные активы, такие как золото и облигации
• Лучше всего отдать предпочтение ETF перед отдельными акциями
• Необходимо не только правильно составить портфель но и следовать определенной инвестиционной стратегии

При необходимости или в случае сомнений, обращайтесь за бесплатной первичной консультацией!