Просматривая Facebook, Instagram и даже объявления типа OLX, часто встречаются предложения про инвестиции в трейдеров. Точнее, некоторые трейдеры на биржах инвестиции предлагают сделать в себя. Учитывая тот факт что «экспертов» по трейдингу сегодня обучают (судя по рекламе) даже малоимущие, тенденция вызывает опасение. Но даже если бы трейдеры проходили многогодичное обучение, инвестировать в трейдинг дело безумное. Фактически, это тоже самое что алкоголику поручить охрану склада спиртных напитков или лисе — охрану кур на ферме.
Давайте коротко рассмотрим основные риски «инвестиций» такого плана (если честно, то я это инвестиций не считаю в принципе). Настоятельно вам рекомендую провести суровые точные расчёты, прежде чем инвестировать в трейдера форекс (или другого). Если вы найдёте немного времени и внимательно ознакомиться со статьей — будете благодарны и сохраните много денег.
Инвестиции в трейдеров — верный путь к провалу и потере
По статистике, от 60 до 95% трейдеров теряют ВСЕ деньги со временем. Это не страшилки от «конкурентов», а результаты исследования на фондовом рынке США за последние 20 лет. Если вы не верите общим исследованиям, изучите мнение самих трейдеров-профессионалов! Как свидетельствует статистика ведущих обучающих трейдингу центров, лишь 3-4,5% трейдеров из обученных достигают стабильного успеха. Схожие данные содержатся и в других исследованиях, но я не вижу смысла приводить 100 ссылок в одной статье, вы с лёгкостью найдёте это сами.
Всевозможные форекс трейдеры инвестиции в которых также предлагают на каждом шагу — ещё менее результативны. Особый вид трейдерских «инвестиций» это инвестиции ПАММ счета. Надеюсь вы понимаете, что суть не меняется, а минимизация потерь происходит за счёт усреднения. Прибыль также обычно обещается на порядок ниже, чем при личном трейдинге.
Какие риски при инвестициях в трейдеров
Основные проблемы сотрудничества инвестора с трейдерами заключаются в повышенных рисках. Думаю, что можно было бы выделить до 10 основных рисков инвестиций в трейдеров, но хватит и трех основных. В частности, давайте коротко рассмотрим такие риски как:
- Мошенничество
- Непрофессионализм
- Потеря стоимости актива
Не будем тратить много времени и лишь вкратце рассмотрим эти проблемы и риски. А кроме этого, далее, рассмотрим ещё и явные недостатки, присущие инвестициям в трейдинг, даже если риски вас «не заденут».
Инвестиции в трейдеров (трейдера) несут огромные риски и в большинстве случаев вы останетесь ни с чем…
Риск мошенничества
Все трейдеры — это живые люди. Не организации, а именно физические лица. Абсолютное большинство вообще никак не оформлено. По крайней мере в Украине, я не встречал ни одного трейдера с документами для инвестора. Это не владельцы «инвестиционных» компаний, не управляющие и даже не консультанты… Это как правило, даже не частные предприниматели! Передача денег таким лицам ничем не регламентируется, никаких гарантий они вам дать не могут. Идеальным вариантом будет заключение договора. Однако его форма, особенности и типичные условия — вещи, которые вызывают сложности даже у искушённых юристов.
Основной риск при инвестициях в трейдеров — банальное мошенничество. В принципе, вы никак не защищены и все ваши инвестиции могут вообще не иметь ничего общего с транзакциями на биржах. Лично мне известны несколько случаев, когда знакомые поплатились доверчивостью. Деньги попросту забрали жулики. Возможно трейдинг и был их хобби, но они его не применяли.
Обратите внимание! Когда вы сами инвестируете через брокера, вкладываете деньги в недвижимость через заключения сделки и т.п. — у вас на руках есть документы. Вторая сторона имеет определённые обязательства перед вами, и их хотя бы можно пробовать оспорить, в случае неисполнения. Инвестиции в трейдеров производят как правило на свой страх риск.
Пример из жизни в Украине
На том же OLX размещают объявления про инвестиции в трейдинг форекс и т.п. В течении нескольких месяцев, оно висит в ТОПе, собираются десятки «инвесторов» каждый из которых вносит по 5-10 тыс. долларов, ожидая 20% в месяц. Из собранной суммы попросту обратно отдаются небольшие части вкладчикам. Инвесторы думают, что получают обещанные проценты. Однако, как только набирается «нормальная» сумма, трейдер пропадает. Собрав от 20 до 100 тыс. долларов, и «выплатив» 5-10 тыс. в качестве процентов.
Будем честны, в Украине шансы что мошенники будут найдены невысокие. Более того, даже в случае задержания, получить обратно потерянные деньги почти не реально…
Риск непрофессионализма
Если вам удалось (очевидно, по счастливой случайности) избежать мошенников, не стоит радоваться. Не менее серьёзен и риск столкнуться с непрофессионалом. Насмотревшись красочной рекламы и наслушавшись «гуру трейдинга», новички бросаются в бой. Где же взять денег для реализации планов? Одолжить? Ну нет! Придётся же отдавать! А вот найти «инвестора» пообещав процент — вполне реально.
Шанс что вы найдёте трейдера профессионала стремится к нулю. Из 100% лишь 5% достигают успеха (помните статистику приведенную выше?). И, неужели вы думаете, что все эти 5% засыпали объявлениями интернет, начиная от Instagram, Facebook и заканчивая OLX? Естественно нет. В большинстве случаев, трейдеры попросту пытаются копировать сделки успешных игроков на рынке. Такая стратегия может гарантировать успех время от времени но неизбежно приведёт к провалу. Провалу с вашими деньгами.
Риск непрофессионализма при инвестициях в форекс трейдеров или любых других — невероятно высок. Вам придется верить на слово и рассчитывать на добросовестность. Никаких гарантий вам никто и никогда не даст!
Учитывая тот факт, что дипломов государственного образца трейдерам не выдают, а сертификаты различных школ и тренингов выдают за оплату курса — вам остаётся лишь верить на слово. Примерно в двадцати случаях к одному, вам может встретится человек, который действительно разбирается в том, что делает (и предлагает). Но и это, не гарантирует успеха!
Риск потери стоимости актива
Последним из очевидных — рассмотрим риск потери стоимости актива. Если мы говорим про трейдинг инвестиции в который сулят прибыли, этот риск наглядно демонстрирует реальность ситуации. Инвестиции, в классическом понимании, предполагают прирост стоимости актива со временем. Здесь же все иначе. Потеря части активов при форекс трейдинге, инвестиции в который мы также здесь рассматриваем, обычное дело. Аналогично и с другими типами трейдеров. После ряда успешных сделок неизбежно следует потеря. Череда успеха может быть относительно долгой, но фортуна не может сопутствовать вечно.
Нужно обязательно отметить и объяснить для тех, кто не очень хорошо разбирается в инвестициях, одну особенность. Абсолютно ВСЕ настоящие инвестиции сопряжены с риском потери стоимости актива (части денег). Но когда мы говорим про трейдинг инвестиции в который и рассматриваем, здесь имеется ввиду иная природа результата. Так как инвестиции предполагают наличие добавленной стоимости, при осознанном подходе потеря стоимости является временной. Со временем, стоимость актива обычно восстанавливается, а учитывая инфляционную составляющую — чаще всего даже возрастает. В трейдинге потеря стоимости актива (вашей «инвестиции») является не переоценкой добавленной стоимости создаваемой активом, а прямым убытком. Если вы не поняли, то пример следующий далее все прояснит.
Потеря стоимости активов при инвестициях и трейдинге
Допустим, вы купили квартиру стоимостью 50 тыс. долларов. Через год, из-за коронавирусного кризиса её рыночная стоимость 40 тыс. долларов. Вы прекрасно понимаете, что квартира хуже не стала. Очевидно (но не обязательно!), что после кризиса она вновь будет стоить 50 тыс., а скорее всего по прошествии ещё нескольких лет и все 55 тыс.
Если вами сделана инвестиция в трейдера в 50 тыс. долларов, и стоимость активов упала до 40 тыс. долларов — потеря стоимости актива всегда связана с тем, что трейдер попросту совершил не удачную сделку. Это может произойти в любой момент безо всякого кризиса. Потеря 10 тыс. долларов при этом не временная переоценка рынком стоимости вашей доли инвестиции. Это потеря денег. На оставшуюся сумму в 40 тыс. долларов можно совершать сделки с уже меньшим объёмом. Для возобновления стоимости вашей инвестиции требуется целый ряд успешных сделок, и они не принесут вам чистой прибыли. В лучшем случае вы вернёте свои деньги. Вся прибыль пойдёт на покрытие убытка.
При этом, в примере с квартирой, во время потери стоимости актива, вы могли бы взимать арендную плату. Аналогично с акциями — вы могли бы получать дивиденды. Также, в случаях с квартирой или акциями восстановление происходит автоматически. Как вы уже поняли, при инвестициях в трейдинг никакого автоматического восстановления не происходит, а прибыль теряется.
Явные недостатки инвестиций в трейдеров
Нужно понимать, что даже если вы обойдёте типичные риски инвестиций в трейдеров, такие операции имеют явные недостатки. Они вытекают из самой сути, и обойти их практически невозможно. Обратите внимание на следующие недостатки:
- Низкая или ограниченная ликвидность
- Сложная процедура гарантирования (договор, расписка?)
- Отсутствие практики возвратов (как забрать деньги?)
Даже если вы обошли все типичные для инвестирования в трейдинг риски, вам не удастся избежать попутных проблем. Явные недостатки «инвестиций» в трейдеров уничтожают шансы на успех в финансовом плане
Низкая или ограниченная ликвидность
Вопрос ликвидности очень важен для инвестора. Возможность достаточно быстро вывести деньги или реинвестирован их во что-то другое — один из критических. Не все виды инвестиций имеют высокую ликвидность. Взять хотя-бы недвижимость. Попробуйте быстро выгодно продать квартиру. Если вы сталкивались с этим, понимаете о чем речь. Однако, инвестиции в трейдеров чреваты тем, что нахождение денег в общем фонде (куда сбрасываются инвесторы) затрудняет их изъятие (вывод). Более того, так как отношения часто ничем не регламентированы, вам могут попросту ответить отказом. При этом, причина отказа может быть в том, что трейдер допустил убыток, и должен в начале заработать деньги, чтобы вернуть вам инвестиции.
Возврат денег в срочном порядке фактически невозможен. Поэтому, вкладывая в форекс трейдеров или других спекулянтов вы блокируете ваши инвестиции. Часто — на продолжительный срок.
Сложная процедура гарантирования (договор, расписка?)
Развивая тему явных недостатков следует отметить отсутствие урегулировпнности отношений инвестора и трейдера. Инвестиции в трейдеров в отличии от недвижимости, акций и некоторых других видов — не имеют типичных процедур гарантирования. В случае с недвижимостью вы защищены договором купли продажи, с акциями — договором с брокером и т.д.
Как уже отмечалось — инвестиции в трейдинг проводятся только на ваш страх и риск. Даже если вы заключите договор с трейдером на инвестиции, его судебная перспектива под вопросом. Отсутствие типичной формы и низкий уровень финансовой культуры как правило приводят к неудовлетворению исков. В случае каких-либо проблем у трейдера (например, личных) возврат денег может затянуться или вообще остаться под вопросом. Трейдинг инвестиции — крайне небезопасное дело.
Отсутствие практики возвратов (как забрать деньги?)
Продолжая вопрос озвученный выше, следует отметить, что в отличии от недвижимости и регулируемого рынка акций, фактически нет никакой судебной практики возврата. Лично мне известна абсолютно абсурдная ситуация, когда знакомый «вложил» в трейдеров более 20 тыс. долларов, и по прошествии двух месяцев решил вернуть деньги. Но ему ответили отказом. С учётом неоформленности отношений любые «угрозы» заканчивались аргументом: «или вы подождёте и получите обратно или вообще ничего не отдадим», «все вложено в бумаги, сейчас никак нельзя вернуть». В конечном счёте деньги вернули (чему я до сих пор удивлён!), но не без «отката» в правоохранительные органы.
Огромные комиссии и/или расходы (какие затраты?)
Большие прибыли, обещанные трейдерами не более чем прикрытие. С технической точки зрения, инвестиции в форекс трейдеров или трейдинг не выгодны! Несмотря на то, что могут пообещать от 20 до 200%, комиссионные и оплата провалов трейдера с лёгкостью все перекроют. Так как у меня нет личной статистики по отдельным трейдерам, давайте попросту посмотрим на условия инвестиций в Альпари (по сути это инвестиции в форекс трейдинг). Например, один из достаточно известных ПАММ-счетов Moriarti инвестиции в который предлагаются на сайте, «просит» комиссию за успешные результаты от 20 до 40%! Несмотря на обещанные золотые горы, гонорар в 40% (и даже 20%) просто ввергает в шок. Как консервативный инвестор, я, например, инвестирую в ETF фонды Vanguard (VOO, VYM) у которых комиссия составляет около 0,04%. У конкурентов Vanguard она доходит до 0,4-1,3% и считается высокой!
Брокеры которые предоставляют доступ для трейдеров также взимают достаточно высокие комиссии. Это напрямую отражается на вашей доходности как инвестора. Настоящие инвестиции — это планомерный процесс на основе принципа сложного процента с небольшими издержками на обслуживание.
Инвестиции в трейдеров: называем вещи своими именами
По сути инвестиции в трейдеров — это никакие не инвестиции. При передаче денег для торговли на фондовом рынке трейдеру, не создаётся никакой прибавочной стоимости. Это противоречит самой сути инвестиции. Скорее такую операцию можно назвать «доверительным управлением» или вложением в бизнес. Но как вы поняли, ни о каком доверии речь не идёт, а бизнес построенный на спекуляциях крайне не надёжен. Поэтому важный вывод, который напрашивается ,звучит следующим образом:
Инвестиции в трейдеров — это не инвестиции как таковые!
Даже при наличии определённых познаний и дружеских отношений с трейдером, операции такого плана аналогичны «профессиональной» игре в казино. Вы конечно же можете играть, но ведь все прекрасно понимают, что в конечном счёте ВСЕГДА выигрывает казино. Но, согласитесь, играть в казино на свои деньги и на чужие — абсолютно разные вещи!
Почему же инвестируют в трейдеров?!
Напрашивается один важный вопрос: ну если все так плохо, почему же многие инвестируют в трейдеров? Не может же быть так что все дураки, что все это неправда, разве можно всех обмануть!? Увы, жадность и желание решить текущие финансовые проблемы за счёт волшебной палочки — делают свое дело.
Очень заманчиво одолжить 1000 долларов, дать её трейдеру и через два месяца забрать 10000 долларов, вернуть долг и жить так, как хочется. Это ведь намного лучше, чем заработать 1000 долларов, купить акции и получить около 8-10% годовых!
Желание легких денег и космических прибылей — затмевают голос разума. Иногда кажется, что Уорен Баффет, который инвестирует под те же 8-12%* огромный капитал попросту ЛОХ. Ведь можно было бы отдать деньги трейдерам и они бы в день зарабатывали по миллиарду долларов! Но он почему-то так не делает и прямо остерегаться спекуляции, странно… ведь мог бы заработать!
* Во многих книгах, в том числе в посланиях У.Баффета акционерам он упоминает и о 50% годовой прибыли, но в данной статье речь идет о среднегодовых показателях на длинной дистанции
Не попадитесь на удочку спекулянтов и не прельщайтесь огромной прибылью…
Альтернатива инвестициям в трейдеров
Что же делать тому, кто хочет зарабатывать и инвестировать? Лучший распорядитель ваших денег — вы сами. Никто так добросовестно не будет управлять вашими финансами, как лично вы. Единственный ваш враг — глупость и необразованность. Имеется ввиду не высшее экономическое образование (можете оставить диплом себе, толку от него НИКАКОГО), а усердие и желание разобраться. Нужно заняться вопросом самостоятельно, изучить немного материалов. Осторожно и шаг за шагом начать инвестировать.
Что касается альтернативы инвестициям в трейдеров, то на сегодняшний день, не придумано лучшего, чем долгосрочное инвестирование в акции и ETF. Кроме этого, вы можете вложиться в недвижимость полностью или частично (в складчину с другими инвесторами). Критически важное отличие такого подхода от различных трейдеров — ваши финансы и активы под вашим управлением! Даже если вы поступите не грамотно, опрометчиво, то как правило можете потерять лишь часть актива (например, падение курса акций или стоимости м2). Но основная часть останется у вас, под вашим контролем.
Если вы хотите начать инвестиции в акции, хотите владеть ими и получать дивиденды, но не решаетесь начать — я помогу вам! На персональной консультации мы разберём все возможные нюансы, составим диверсифицированный портфель, откроем брокерский счёт и вы станете настоящим инвестором.
Я проведу вас «за руку» от открытия брокерсокого счета до получения первых дивидендов на счёт (или карту банка).
Удачи в инвестициях, будьте осторожны!
