Почему UCITS ETFs на общую корзину драгоценных металлов лучше отдельных металлов
Каждый драгоценный металл ведёт себя по-разному: золото — классический защитный актив, серебро — одновременно и денежный, и промышленный металл, платина и палладий сильно зависят от автомобильной отрасли и зелёных технологий. Корзина объединяет их преимущества и сглаживает индивидуальные просадки. Поэтому UCITS ETFs на корзину драгметаллов показывают более стабильную динамику, чем любой отдельный металл в долгосрочной перспективе.
Кроме того, стандарт UCITS гарантирует, что активы фонда хранятся в независимых сертифицированных хранилищах (для физической репликации) или надёжно обеспечены свопами (для синтетической). Комиссии за управление в таких фондах обычно составляют 0,25–0,45% в год — это значительно дешевле, чем покупать и хранить физические слитки четырёх металлов самостоятельно. Исходя из этого, UCITS ETFs на общую корзину драгоценных металлов давно стали основным инструментом диверсификации для европейских инвесторов.
Что именно входит в UCITS ETFs на корзину драгметаллов
Типичная корзина содержит:
- золото — 50–70%
- серебро — 15–30%
- платина — 7–15%
- палладий — 5–10%
Веса могут быть фиксированными или динамически ребалансироваться (например, ежегодно) обратно к целевым пропорциям. Таким образом вы получаете одновременно и защитную функцию золота, и повышенную доходность серебра в периоды промышленного спроса, и рост платины/палладия при развитии водородной экономики и электромобилей.
Провайдер ежеквартально или ежегодно проводит ребалансировку, поддерживая заданные пропорции. Вам не нужно самостоятельно продавать один металл и докупать другой. Поэтому инвестиции в UCITS ETFs на общую корзину драгоценных металлов идеально подходят тем, кто хочет «купить и держать» защиту от инфляции и кризисов.
Когда корзина драгметаллов работает особенно хорошо
Исторически такие фонды показывают наибольший рост в периоды:
- высокой инфляции и негативных реальных ставок
- геополитических кризисов и войн
- ослабления доллара США
- резкого роста промышленного спроса на серебро, платину и палладий
При этом корзина обычно опережает чистое золото в фазы экономического подъёма и отстаёт в фазы сильного укрепления доллара и жёсткой денежной политики. Поэтому UCITS ETFs на корзину драгметаллов лучше всего работают как постоянная доля 5–15% в диверсифицированном портфеле.
Валютный риск и физическое хранение
Большинство UCITS ETFs на общую корзину драгоценных металлов номинированы в долларах США или евро. Физически обеспеченные фонды хранят металл в сертифицированных хранилищах Лондона, Цюриха или Франкфурта, что гарантирует реальное наличие активов. Синтетические версии используют свопы с первоклассными контрагентами, ограниченными 10% риска по правилам UCITS.
Для инвесторов, которые хотят полностью исключить валютный риск, существуют хеджированные в евро версии — разница в комиссии обычно 0,10–0,15% в год.
Как начать инвестировать в UCITS ETFs на корзину драгметаллов уже сегодня
Процесс покупки занимает минуты: открываете обычный брокерский счёт, находите нужный тикер и покупаете паи как обычную акцию. Никаких дополнительных документов на владение физическим металлом не требуется. Таким образом вы мгновенно получаете полноценную диверсифицированную защиту капитала.
Самый надёжный подход — регулярные покупки на фиксированную сумму каждый месяц или квартал. Это позволяет усреднять цену и накапливать больше металла именно в периоды низких цен.
Драгоценные металлы остаются вечным активом-убежищем, а корзина из четырёх металлов делает эту защиту ещё более эффективной и удобной. Выберите подходящий вам фонд из списка выше и добавьте настоящую диверсифицированную корзину драгметаллов в свой портфель уже сегодня.
